В калининградском индустриальном парке «Храброво» открыто первое производство

 © kgd.ru В индустриальном парке «Храброво» в Калининградской области 16 ноября начал работать первый завод. Производство занимается выпуском пищевых добавок «Феникс...

Как инфляция влияет на инвестиции

www.shutterstock.com Когда инвестор выбирает, куда вложить деньги, он должен учитывать инфляцию. Она влияет на доходность, особенно в долгосрочном...

В Багратионовском районе Калининградской области открыт сухарный завод

 © newkaliningrad.ru 17 июня в Багратионовском районе открыли завод по производству панировочных сухарей. Он принадлежит группе компаний «Атлантис» — крупнейшему инвестору в аграрном секторе...

Племзавод «Первомайский» запустил комплекс по переработке отходов животноводства

Комплекс по перерабоке отходов, расположенный в пос. Плодовое Ленинградской области, будет разделять отходы жизнедеятельности животных на жидкую и твёрдую фракции, которые после...

Замещающие и юаневые облигации: новые инструменты для инвестора

www.shutterstock.com Раньше по еврооблигациям инвестор мог получать купоны в валюте. В 2022 году такие выплаты оказались заблокированы из-за...

Компания «Хендэ Мотор» открыла в Санкт-Петербурге моторный завод

 © news.drom.ru Hyundai Motor 9 сентября открыла свой моторный завод в России, предприятие относится к машиностроительному подразделению Hyundai WIA, поэтому ему...

Слово дня – Срочный рынок

🔎 Слово дня — Срочный рынок Продолжаем серию статей про рынки Московской биржи.  Начнём со статистики: За 2020...

Что такое риск

Торговля на бирже связана с риском. В один день портфель может вырасти на 10%, а в другой —...

Что такое маржинальная торговля и кредитное плечо в инвестициях

Если инвестору не хватает денег, чтобы закрыть операцию, он может взять заем у брокера. На заемные деньги инвестор...

Как выбрать брокера – начало

Как выбрать брокера – начало Для торговли российскими или зарубежными бумагами на МосБирже, нужно открыть счёт в брокерской...

Как ИП и самозанятые платят налоги, торгуя на Московской бирже?

Чтобы торговать на Московской бирже, нужно открыть счет у брокера. Российские брокеры доступны физическим и юридическим лицам. Если...

Дивидендный сезон 2021

Дивидендный сезон 2021  📊 Традиционно в марте многие публичные компании объявляют дивиденды по итогам прошедшего года. Середина апреля...

«Путь инвестора» получил аккредитацию АРФГ

Курс по финансовой грамотности «Путь инвестора» удостоился самой высокой похвалы — первым получил аккредитацию среди образовательных программ от...

Источники информации для фундаментального анализа компании

Как определить какие акции будут расти, а какие — стагнировать или вовсе снижаться? Существует две наиболее распространенные методики...

Недорогой способ поучаствовать в отскоке или снижении рынка

Последние недели после чтения новостей или изучения графиков индексов, рубля или российских акций многим из нас приходят в...

Переход рубля в другую весовую категорию

Среди населения бытует мнение, что сильный рубль — это хорошо. В действительности стоит рассматривать его в контексте связанных...

Куда инвестировать после открытия Мосбиржи?

Вместе с инвестиционным советником Ак Барс Финанс Алексеем Черемисиным разбираемся, стоит ли покупать юани и золото, возможно ли...

Ответственные инвестиции изменят мир?

В двадцатом веке считалось, что инвестирование и этика – вещи совершенно несвязанные. Ведь при выборе, например, акций в...

Какие ОФЗ интересны для покупки в кризис

В условиях экономического кризиса инвесторы ищут способ сохранить капитал от обесценивания. После того, как Западные страны ввели ограничения,...

Кто такой трейдер

Трейдер — это человек, который торгует на бирже и зарабатывает на разнице цен. Например, покупает тысячу акций Газпрома...

Инструменты для установки рыночных и лимитных заявок на бирже


www.shutterstock.com

На бирже есть два основных типа заявок для покупки и продажи активов: рыночные и лимитные. В статье расскажем, как они работают и какие инструменты нужны для их установки. На примере брокера «Ак Барс Финанс» покажем, как самостоятельно научится выставлять заявки.

Содержание

    Что такое рыночная заявка

    Если инвестор не хочет ждать выгодной стоимости биржевого актива и готов купить его сразу, он выставляет рыночную заявку и получает актив по заявленной стоимости. Заявки о немедленной покупке актива можно выставлять в приложениии брокера или торговом терминале.
    Минус покупки по рыночной заявке в том, что стоимость актива может измениться за доли секунды: вместо 100 ₽ увеличится, например, до 103 или 104 ₽.  Рыночная заявка может устанавливаться и на покупку, и на продажу. Брокер исполняет сделку немедленно по текущей рыночной цене. 
    Ниже покажем, как выглядят рыночные заявки на основе сделок у брокера «Ак Барс Финанс».
    Кнопка на зеленом фоне активна — значит, инвестор готов осуществить сделку по рыночной цене

    Что такое лимитные заявки

    Чтобы инвестору не приходилось постоянно отслеживать стоимость актива, на рынке существуют лимитные заявки. Они отображаются в «биржевом стакане»: так называют список лимитных заявок на продажу и покупку активов, размещенный на бирже в текущий момент.
    В биржевом стакане отражаются только лимитные заявки. Рыночные не видны из-за моментального исполнения.

    В «биржевом стакане» инвестор видит объем и цену (котировки) активных заявок. На языке инвесторов их называют ордерами. Заявки на продажу называются аски: они расположены сверху и выделены красным цветом. Заявки на покупку называются биды: они расположены снизу и выделены зеленым.
    На скрине ниже отражен «биржевой стакан» по АФК «Система» (AFKS).
    Для покупок акций АФК «Системы» в «стакане» достаточно предложений. Можно купить несколько за раз по одной цене
    Если инвестор хочет купить лот акций АФК «Системы» за 13,183 ₽, то должен подать заявку брокеру. Она сразу отобразится в «биржевом стакане» и добавится к заявкам на покупку по той же цене — это зеленое поле в «биржевом стакане». Ордера будут ждать предложений от продавцов: их отображает красное поле. 
    Когда предложения появятся, состоятся сделки. Так устанавливаются лимитные заявки на покупку активов.

    Лимитные заявки для покупки и продажи активов

    Чтобы обезопасить инвестора, есть инструменты для покупки и продажи акций, облигаций и фьючерсов с выставлением лимитных ордеров: тейк-профит, стоп-лимит и стоп-лосс. 
    Преимущества таких заявок в том, что инвестору не нужно постоянно контролировать динамику цен на рынке: он может выставить свои параметры, по которым готов продать или купить актив. Ниже подробно разберем каждый инструмент.
    Тейк-профит — это отложенная заявка (ордер) на получение прибыли от продажи/покупки, если стоимость актива достигнет определенного уровня. 
    Уровень тейк-профита инвестор выставляет сам. Он выше рыночной стоимости актива при продаже и ниже при покупке. Если заявленная цена на рынке будет достигнута, брокер выставит заявку, и актив купят или продадут.
    Пример
    Инвестор купил доллар за 70 ₽ и ожидает роста его стоимости на 10%. После этого он готов его продать. Чтобы не проверять постоянно цену на валюту в приложении брокера, он может установить значение тейк-профит на продажу на уровне 77 ₽ за доллар.
    Пример покупки акции АФК «Система» по принципу тейк-профит, при котором можно заранее установить необходимый уровень покупки в приложении «Ак Барс Трейд»
    Стоп-лимит — это поручение для брокера продать актив, когда тот достигнет установленной инвестором цены. 
    Эта заявка ограничивает убытки по активу. Отложенный ордер исполнится лишь в случае достижения заданных параметров, а лимитированная заявка выставится автоматически.
    Например, если цена актива от 105 ₽ опустилась к 100 ₽ (ордер на стоп-лимит), стоп на продажу сработает и выставится лимитированная заявка на продажу акций по 99 ₽.
    Если стоимость актива вырастет до 110 ₽, сработает стоп-лимит, установленный на покупку по 110 ₽, и в систему поступит лимитированная заявка на покупку по 111 ₽.
    Чаще всего инструменты «защиты» работают и пользуются спросом у инвесторов. Но установка чрезмерного количества ограничивающих ордеров может быть невыгодна.
    Пример
    Инвестор выставил поручение на продажу акций АФК «Система», когда ее цена вырастет до 14,83 ₽ за акцию, и другое поручение — продажа на уровне 12,5 ₽. При этом на рынке высокая волатильность в обе стороны.

    Когда цена на акцию скакнула до 14,89 ₽, брокер отправил заявку на продажу. Но указанная в ней стоимость — 14,83 ₽ — не была зафиксирована, поэтому заявка осталась не исполненной.

    Потом цена резко упала. Но когда будет достигнут уровень цены для «стоп-маркета», заявка тоже не сработает, потому что у брокера может быть превышен лимит по инструменту.

    Стоп-лосс — это поручение для брокера продать актив, когда стоимость установленной инвестором цены достигнет текущей рыночной. 
    Например, если цена от 105 ₽ опустилась к 100 ₽ (ордер на стоп-лосс), стоп на продажу сработает, и актив будет продан по цене рынка.
    Пример установки стоп-лосс для продажи акции АФК «Система» в приложении «Ак Барс Трейд»
    Обычно стоп-лосс устанавливают ниже рыночной цены актива, но иногда бывает наоборот. 
    Это возможно, если трейдер торгует, беря в долг, или при открытии шорта. В данном случае продажа кредитных активов происходит изначально дороже, но с ожиданием падения стоимости. Потом трейдер снова покупает актив по более низкой цене.
    Пример
    Трейдер приобрел лот акций АФК «Система» на сумму 1 348 ₽ — по 13,48 ₽ за штуку. В обычной ситуации, если инвестор готов на бумаге потерять не более 10% от стоимости покупки, стоп-лосс выставляется на уровне около 12,13 ₽.

    Если это торговля в шорт, при которой ожидается падение, тогда при покупке в 13,48 ₽ за акцию цена продажи выставляется на 10% больше — 14,83 ₽.

    Но если цена акции резко упала до 12,09 ₽, не задерживаясь на пороге в 12,13 ₽, установленной трейдером, продать ее может быть невозможно. При резком снижении стоимости актива защита может не сработать вовсе.

    Установка стоп-ордеров помогает застраховаться от больших потерь, а также может спасти деньги в случае неправильной оценки ситуации на рынке. 
    Например, если котировки продолжают падать, инвестор может решить, что ситуация скоро изменится, и останется в текущей позиции. Но при наличии стоп-лосса его актив будет продан самой системой.
    Чтобы инвестировать и не терять в деньгах, нужен надежный брокер, например, «Ак Барс Финанс».

    Информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и носит ознакомительный характер. Помните, что ответственность за принятые инвестиционные решения несете только вы.
    Межтекстовые Отзывы
    Посмотреть все комментарии
    guest